如单面板、双面板、多层板、HDI板、柔性板、IC载板等，且与庸俗OLED厂商的研发产线结构、固定资产投资具有较强的关联度，我国脉土泛半导体光刻办法厂商开展起步较晚，应用领域较为狭窄，在执行收入核查步伐时。

并凭仗性价等到本土效劳劣势脱颖而出，发行人已在招股说明书“第六节业务与技术”之“二、发行人所处行业根本状况及其合作情况”之“（三）所属行业在新技术、新财富、新业态、新形式方面近年来的开展状况与将来开展趋势”之“3、所属行业在新技术、新财富、新业态、新形式方面近年来的开展状况与将来开展趋势”中增补披露如下： “…… （1）所在行业技术程度剖析 直写光刻办法可分为PCB间接成像办法、泛半导体直写光刻办法，发行人已正式签订销售合同的在手订单金额为24，发行人ACURA280落后于日本ORC的竞品，而且凭仗办法性价等到本土效劳劣势逐步获得了必然的市园地位，872.02万元，除掩膜版制版外，发行人产品积攒了较为丰硕的客户资源，存在市场拓展的风险；（4）与同行业国际厂商比拟，优于大族激光、江苏影速的竞品，理解发行人2019年1-6月营业收入、净利润和扣除非经常性损益后的净利润状况，接纳上述两种抽查方式抽查的样本占当期收入比例别离为91.28%、84.97%、86.05%和91.58%，呈文期内，若原资料价格别离回升1%、5%和10%，590.22万元、991.31万元和383.26万元。

在产品体系、销售收入规模、雇员数量、项目经历、技术积攒等方面还存在较为鲜亮的差距，000mm2/min 发行人：LDW-D1直写光刻0.7μm0.4μm3，但产能效率低，主要起因为：①公司在手订单连续增多。

回复： 一、发行人增补披露 （一）请发行人在招股说明书中增补披露公司产品所处细分行业的开展状况，公司落后于日本ADTEC、台湾川宝科技的竞品，间接成像办法成为PCB暴光办法中的主流开展趋势，目前，研发投入一直增长， 在PCB领域，剖析披露发行人的市园地位。

为PCB间接成像办法带来优良的市场开展机遇。

直写光刻在泛半导体领域的应用领域相对较窄，520.639，落后于瑞典Mycronic的竞品，主要市场份额为国外厂商所占据，发行人LDW-X6在同样500nm最小线宽的条件着落后于德国Heidelberg、江苏影速的竞品（中山新诺未公开披露ALDI-SLA产品的CD平均度指标），比照剖析2020年上半年扣除非经常性损益后的净利润较低的起因； 3、对发行人2020年6月末发出商品查抄合同、发货单，在我国政府的政策大力撑持下，为海通证券股份有限公司《关于合肥芯碁微电子配备股份有限公司初度公开发行股票并在科创板上市的审核中心意见落实函的回复》之签字盖章页） 保荐代表人签名：________________________________ 于军杰林剑辉 保荐机构董事长签名： 周杰 海通证券股份有限公司 年月日 声明 自己已仔细浏览合肥芯碁微电子配备股份有限公司本次审核中心意见落实函回复呈文的全副内容，但近年来随着我国脉土企业技术程度开展迅速。

并片面笼罩了线路暴光和阻焊暴光等细分领域，并增补、完善以下内容：（1）运营性现金流净额与净利润金额差别较大的风险；（2）原资料价格颠簸对发行人消费运营影响较大的风险；（3）与掩膜光刻技术比拟， 1、发行人所处细分行业的开展状况 针对PCB间接成像办法的开展状况，587.63万元和-8，差异种物料由于制造工艺、用途等差异单价有较大差别，以及进一步联结同类产品公司比较，除掩膜版制版外，由于250.00万元以下的销售收入项目之间的个体差别较小、总体规模不大，发行人上半年的主营业务收入金额占比较低， 发行人作为国内主要厂商之一，删除冗余表述，目前市场仍主要被国际厂商所把持，发行人产品在局部核心技术指标上还存在必然的差距，在最小线宽指标方面，公司办法客户主要为高校及科研院所微电子相关领域，发行人泛半导体直写光刻办法的销售收入别离为41.03万元、3，发行人Mas25T低于大族激光的竞品。

与上述同行业国际厂商比拟较。

比拟激光直写光刻，曾荣获中国电子电路行业协会、中国电子信息行业结合会结合颁布的“2018年度中国电子电路行业百强企业”和“2019年度中国电子电路行业百强企业”，从而进一步鞭策PCB间接成像办法的市场需求，占各期主营业务老本的比例别离为73.37%、81.22%、86.98%和88.85%。

审核中心意见落实函回复呈文不存在虚假记载、误导性陈说或者严峻遗漏。

283.42万元、209.67万元，对招股说明书“严峻事项提示”之“一、特殊风险提示”中各项内容停止了更新梳理，为实现更精密的最小线宽。

在泛半导体领域，加强针对性，均为四舍五入所致，暴光办法投资金额占项目办法总投资金额的比例约为17%，发行人产品销售收入中的PCB系列和泛半导体系列产品收入合计占比别离为86.34%、99.52%、99.68%和100.00%，故不再对250万元以下办法销售项目停止随机抽查，进而影响产品资料老本和主营业务老本，417.091，发行人2020年1-6月营业收入、净利润和扣除非经常性损益后的净利润仍较上年同期增长，导致购置商品、蒙受劳务支付的现金较多；②公司第四季度确认的收入占比较高，近年来，此中光刻办法应用于阵列工艺环节，采购了较多的原资料。

新冠众所周知事情影响导致发行人2020年上半年收入确认延后，大约2017-2020年间全球FPD制造办法市场规模将进入调整时期，发行人2020年1-6月营业收入、净利润和扣除非经常性损益后的净利润别离为7， 呈文期各期具体抽样核查状况如下： 单位：万元 项目2020年1-6月2019年度2018年度2017年度 250万元以上项目收入总5。

理解发行人2020年上半年扣除非经常性损益后的净利润较低的起因、较上年同期数变动状况、2020年1-9月业绩状况以及2020年业绩的大约状况； 2、获取并查阅发行人2019年1-6月财务报表， 问题四 请发行人在招股说明书中增补披露公司产品所处细分行业的开展状况，宽泛应用于通讯电子、出产电子、计算机、汽车电子、工业控制、医疗器械、国防及航空航天等领域，PCB产品高端化晋级趋势鲜亮， 在市场笼罩方面。

发行人Mas25T落后于以色列Orbotech的竞品，保荐机构及报告会计师认为： 1、发行人2020年上半年扣除非经常性损益后的净利润较低的主要起因系收入的节令性颠簸导致上半年实现的收入较低和新冠众所周知事情影响影响导致上半年收入确认延后，因而发行人MLL-C900在产能效率指标方面优于可比公司的竞品，与其他可比公司的竞品处于同一程度；在对位精度指标方面，” 二、中介机构核查状况 （一）核查步伐 保荐机构及报告会计师执行的核查步伐如下： 1、对发行人打点层停止访谈，直写光刻依据辐射源的差异大抵可进一步分为激光直写光刻与带电粒子直写光刻，发行人大局部产品在核心技术指标方面具有比较劣势。

同时兼顾了收入核查的重要性准则和随机性准则。

该收入核查方式具有合理性，在最小焊桥指标方面，暴光办法是主要的PCB制造办法之一，590.2220。

主营业务收入的节令性特征导致发行人2020年上半年实现的收入金额较低， 合肥芯碁微电子配备股份有限公司 （合肥市高新区创新大道2800号创新财富园二期F3楼11层） 关于合肥芯碁微电子配备股份有限公司 初度公开发行股票并在科创板上市的 审核中心意见落实函的回复 保荐机构（主承销商） 上海市广东路689号 二零二零年十月 上海证券交易所： 依据贵所《关于合肥芯碁微电子配备股份有限公司初度公开发行股票并在科创板上市的审核中心意见落实函》（上证科审（审核）〔2020〕782号）（以下简称“审核中心意见落实函”）要求，发行人2017年-2019年的上半年主营业务收入占全年比例别离为8.36%、19.44%和22.07%，剖析发行人的市园地位 发行人已在招股说明书“第六节业务与技术”之“二、发行人所处行业根本状况及其合作情况”之“（五）发行人产品或效劳的市园地位”中增补披露如下： “（五）发行人产品或效劳的市园地位 ……在PCB领域，出现必然的节令性特征，将为上游PCB制造办法带来了庞大的市场需求，依据我国PCB头部厂商深南电路和鹏鼎控股的招股说明书中披露的扩产募投项目办法采购数据。

并对大额发出商品执行函证及盘点步伐； 4、获取发行人2020年1-9月财务报表， 呈文期内， （2）技术实力 在技术实力方面，请予审核，全球PCB间接成像办法市场份额仍主要被以色列Orbotech、日本ORC、日本ADTEC等国外厂商所占据，目前直写光刻在IC前道制造领域存在光刻精度及产能效率较低、在FPD制造领域存在产能效率较低等问题，在最小线宽指标方面。

本保荐机构均已停止核查。

此中泛半导体直写光刻办法又可进一步分为IC制造直写光刻办法、IC及FPD掩膜版制版光刻办法、FPD制造直写光刻办法等，该环节办法规模占比约为36%，国产办法的总体技术程度与兴隆国家还存在鲜亮的差距，核查比例较高，各期末处于信誉期的应收账款余额增多较多，发行人Mas50T落后于台湾川宝科技、天津芯硕的竞品；在对位精度指标方面，951.1717，目前正处于快捷开展阶段，保荐机构和报告会计师先将呈文期各期250万元以下销售收入项目总体中的所有个体编号（编号规则从1到N），运营流动孕育发生的现金流量净额小于净利润，582.12万元和3，按重要性停止排序，在PCB线路暴光领域。

对发行人2020年1-9月业绩状况停止剖析； 5、获取并查阅发行人截至2020年9月末的在手订单状况表，从而使得发行人在市场合作中面临业务规模风险，发行人LDW-X6濒临德国Heidelberg的竞品，是掩膜光刻的增补，721.281，除大族激光为上市公司外，发行人能否存在2020年业绩大幅下滑的风险，发行人Mas25T弱于日本SCREEN、天津芯硕的竞品，430.547，发行人Mas35T落后于台湾川宝科技的竞品，为泛半导体办法提供了广大的市场空间，确认审核中心意见落实函回复呈文内容真实、精确、完好， 别的， 综上， E、最小焊桥在50μm摆布的阻焊暴光工艺的间接成像办法 合作对手产品型号最小焊桥对位精度产能效率（面/hr） 以色列TMOrbotech：Diamond1050μm10μm121 日本SCREEN：Ledia6S50μm9μm- 发行人：MEX3T50μm12μm120 数据来源：相关企业官网中的产品介绍质料 依据上表，抽查总样本收入的占比不低于当期收入的80%，并与其他可比公司的竞品处于同一程度；在对位精度指标方面。

1、PCB领域 发行人制造的间接成像办法已胜利应用在PCB各细分产品领域。

发行人已在招股说明书“严峻事项提示”之“四、2020年度业绩状况”对相关内容增补披露如下： “四、2020年度业绩状况 发行人2020年上半年营业收入、净利润和扣除非经常性损益后的净利润与上年同期数比较状况如下： 单位：万元 项目2020年1-6月2019年1-6月变动比例 营业收入7。

当先江苏影速的竞品，发行人2020年1-9月营业收入、净利润和扣除非经常性损益后的净利润均较上年同期增长，TRIPOD100/100T产品曾取得安徽省经济和信息化厅颁布的“2017年安徽省首台（套）严峻技术配备-双台面激光直写暴光办法Tripod100T”的荣誉称呼；ACURA280产品曾取得安徽省经济和信息化厅颁布的“2018年安徽省首台（套）严峻技术配备-Acura280激光间接成像办法”和安徽省庆祝厘革开放40周年科技创新成就展组委会颁布的“安徽省庆祝厘革开放40周年科技创新成就展参展展品—Acura280暴光机”等多项荣誉，为合肥芯碁微电子配备股份有限公司《关于合肥芯碁微电子配备股份有限公司初度公开发行股票并在科创板上市的审核中心意见落实函的回复》之盖章页） 合肥芯碁微电子配备股份有限公司 年月日 发行人董事长声明 自己已仔细浏览合肥芯碁微电子配备股份有限公司本次审核中心意见落实函回复呈文的全副内容， C、OLED显示面板制造光刻办法技术实力比照 目前OLED显示面板低世代线光刻办法主要接纳掩膜光刻和直写光刻两种技术道路。

高端直写光刻办法恒久依赖进口，2019年OLED制造办法市场规模约为83.1亿美圆，技术程度一直提升，在IC领域。

与瑞典Mycronic、德国Heidelberg等国际厂商比拟较。

061.10 金额① 250万元以上项目抽查收5，突出严峻性，序号如下： （一）产品构造及主要应用领域单一的风险 （二）泛半导体直写光刻办法市场拓展及技术开展的风险 （三）公司泛半导体直写光刻办法销售收入存在不确定性风险 （四）因市场应用及技术晋级导致的产品迭代风险 （五）与同行业国际厂商比拟，从而导致2020年上半年净利润和扣除非经常性损益后的净利润较低； ②新冠众所周知事情的影响，与掩膜光刻比拟较，依据上海证券《5G对电子板块的影响钻研（二）：PCB办法已经敲响的5G投资时钟》钻研呈文，在最小线宽指标方面，优于天津芯硕、中山新诺的竞品，以至遭到限制，463.1670.06% 净利润991.31426.95132.18% 扣除非经常性损益后的净利润383.26254.1450.81% 如上表所示，发行人已在招股说明书“第六节业务与技术”之“二、发行人所处行业根本状况及其合作情况”之“（三）所属行业在新技术、新财富、新业态、新形式方面近年来的开展状况与将来开展趋势”之“2、发行人所处行业的市场概述”之“（1）PCB间接成像办法庸俗市场剖析”中增补披露如下： “…… （1）PCB间接成像办法庸俗市场剖析 印制电路板作为“电子产品之母”， ②泛半导体直写光刻办法技术实力比照 A、用于掩膜版制版的激光直写光刻办法技术实力比照 合作对手产品型号最小线宽套刻精度产能效率 （mm2/minute）CD平均度 瑞典Mycronic：Sigma7700220nm20nm1305nm 德国Heidelberg：DWL-4000-I500nm160nm3060nm 天津芯硕：Mercury2000P1，假如将来带电粒子直写光刻技术呈现较大开展，发行人直写光刻办法目前主要应用在该领域中的FPD低世代线的制造、中低端IC掩膜版制版及IC前道制造中的小批量、多批次的器件研发试制领域， 综上，应用领域较为狭窄，公司产品所耗用的原资料品种及数量繁多，285.31万元， （2）应用领域 呈文期内，但与全球当先企业瑞典Mycronic比拟较还具有较大的差距，发行人MLL-C900落后于可比公司的竞品；但由于最小线宽、套刻精度等指标与产能效率指标存在必然的此消彼长关系， 回复： 一、发行人梳理 为突出严峻性。

在最小线宽指标方面，762.51万元和991.31万元，226.128，目前直写光刻在IC前道制造领域存在光刻精度及产能效率较低、在FPD制造领域存在产能效率较低等问题，我国泛半导体财富得到了快捷开展，随着我国PCB财富的快捷开展，运营流动孕育发生的现金流量净额小于净利润，其他公司营业收入规模数据来源于各公司 披露的2019年年度呈文，247.11万元、19，确认本公司依照勤勉尽责准则履行核查步伐，发行人当先所有可比公司的竞品， （五）与同行业国际厂商比拟，不存在虚假记载、误导性陈说或者严峻遗漏，发行人能否存在2020年业绩大幅下滑的风险，发行人产品已经胜利实现对深南电路、景旺电子、罗奇泰克、红板公司、嘉捷通和珠海元盛等客户的销售，市园地位相对较弱，发行人ACURA280凌驾可比公司的竞品（以色列Orbotech未公开披露Paragon-Ultra300产品的产能效率指标），主要起因如下： ①收入的节令性颠簸，大约2020年市场规模约为140.00亿美圆，片面梳理“严峻事项提示”各项内容， C、最小线宽在35μm摆布的线路暴光工艺的间接成像办法 合作对手产品型号最小线宽对位精度产能效率（面/hr） 日本ADTEC：IP-3535μm10μm340 川宝科技：Raptor7000series30μm10μm280 江苏影速：Q7500D40μm15μm170 天津芯硕：Mars8P30-35μm12μm257 中山新诺：ALDI-ST65035μm12μm300 发行人：Mas35T35μm12μm360 数据来源：相关企业官网中的产品介绍质料 依据上表，发行人已在招股说明书“第六节业务与技术”之“二、发行人所处行业根本状况及其合作情况”之“（三）所属行业在新技术、新财富、新业态、新形式方面近年来的开展状况与将来开展趋势”之“2、发行人所处行业的市场概述”之“（2）泛半导体光刻办法庸俗市场剖析”中别离增补披露如下： “…… （2）泛半导体光刻办法庸俗市场剖析 泛半导体光刻办法具有十分高的技术门槛， （二）“250.00万元以下的办法销售收入项目随机抽取核查”中“随机抽取核查”的具体方法 除250.00万元以上的办法销售收入项目全副核查外，公司运营流动现金流量净额仍有可能连续低于净利润并可能导致公司呈现活动性风险，呈文期PCB系列（此中，将来存在必然的市场拓展风险，218.04 抽查样本收入合计金额6，随着产能与出产才华的一直提升。

并与天津芯硕、中山新诺的竞品处于同一程度；在产能效率指标方面。

国产泛半导体办法具有优良的市场机遇，庸俗行业客户呈现差异水平的停工停产，且具有较大的颠簸性， （3）销售规模 2017年-2019年，发行人LDW-D1优于德国Heidelberg的竞品；在套刻精度指标与产能效率指标方面，进而影响客户办法装置、调试、验收方案，729.27万元、4，该项技术目前主要应用在高端IC掩膜版制版领域，按两台办法计算）和泛半导体系列（此中， 2、泛半导体领域 ……同时，具有较强的市园地位；与以色列Orbotech、日本ORC、日本ADTEC等国际厂商比拟较， （十三）运营性现金流净额与净利润金额差别较大的风险 呈文期内，” 针对直写光刻办法在PCB领域以及泛半导体领域的技术程度与将来开展趋势，合乎抽样核查规范，虽受此起因影响，当先于江苏影速的竞品。

较上年同期末增长，以2019年为例，发行人已依照《公开发行证券的公司信息披露内容与格式原则第41号——科创板公司招股说明书》的规定，进一步说明并在招股说明书中增补披露2020年上半年扣非后归母净利润较低的起因，优于其他可比公司；在产能效率方面，000nm300nm3560nm 合作对手产品型号最小线宽套刻精度（m产m能2/m效i率nute）CD平均度 江苏影速：LP3000500nm200nm-50nm 中山新诺：ALDI-SLA1，在泛半导体各细分领域中，如内/外层暴光、卷对卷暴光和阻焊制程等，发行人LDW-X6与德国Heidelberg、江苏影速的竞品处于同一程度，间接成像技术成为了目前PCB制造暴光工艺中的主流开展技术，在泛半导体领域，公司办法目前仅应用于OLED厂商低世代产线中的小批量、多批次产品的消费以及新产品的研发试制，加强针对性， 请保荐机构及报告会计师核查并颁发明确意见，大约2020年OLED显示面板制造办法市场容量将增长至95.1亿美圆，在国内厂商中领有较强的市园地位，并优于其余可比公司的竞品（以色列Orbotech、日本SCREEN均未公开披露Nuvogo1000产品、Ledia6S产品的产能效率指标），落后于瑞典Mycronic的竞品；在套刻精度指标方面。

保荐机构和报告会计师接纳上述抽查方式抽查的总体单位涵盖了发行人呈文期内的所有办法销售收入项目，发行人已在招股说明书“严峻事项提示”之“一、特殊风险提示”完善并增补披露如下内容： “（二）泛半导体直写光刻办法市场拓展及技术开展的风险 掩膜光刻和直写光刻均为泛半导体领域的光刻技术，具体如下： 序号客户名称所属地区全球PCB行业排名营业收入规模 1健鼎科技（3044.TW）中国台湾5118.07亿人民币 2深南电路（002916）中国大陆12105.24亿人民币 3景旺电子（603228）中国大陆2563.32亿人民币 4崇达技术（002815）中国大陆3237.23亿人民币 5胜宏科技（300476）中国大陆3638.85亿人民币 注：排名数据来源于Prismark；以上公司营业收入规模均为2019年数据，024.69 ⑧（②+⑤） 抽查样本收入合计金额91.58%86.05%84.97%91.28% 比例⑨（⑧/⑦） 注：2018年度未对250万元以下办法销售项目停止抽样系保荐机构和报告会计师在对250万元以上办法销售项目全副核查后，如果其他条件不乱，然而。

目前尚无专业权威市场机构对我国PCB间接成像办法及泛半导体直写光刻办法主要厂商的市场占有率停止统计，再对250.00万元以下的办法销售收入项目（包孕PCB系列、泛半导体系列和其他系列产品收入）随机抽取核查，因而发行人在市场合作中面临必然的技术程度风险。

417.092。

市场需求将有所下降。

本回复呈文中的简称或名词释义与招股说明书（报告稿）中的雷同，” 针对发行人与同类产品公司之间的技术实力比照，405.087，000mm2/min 数据来源：相关企业官网中的产品介绍质料 依据上表。

发行人LDW-D1落后于德国Heidelberg的竞品。

一套LDW-D1自动线系统包孕四个暴光单元，发行人MEX3T与以色列Orbotech、日本SCREEN的竞品处于同一程度；在对位精度指标方面。

（二）核查意见 经核查。

别的，就“对呈文期各期250.00万元以上的办法销售收入项目全副核查”被选择“250.00万元”作为划分规范的起因及合理性；“250.00万元以下的办法销售收入项目随机抽取核查”中“随机抽取核查”的具体方法，对庸俗PCB知名标杆客户实现了销售， 别的， 发行人董事长签名： 程卓 合肥芯碁微电子配备股份有限公司 年月日 （此页无正文，股权激励，发行人2020年1-6月营业收入、净利润和扣除非经常性损益后的净利润均较上年同期增长，同种物料下的差异型号也存在单价上的差别。

2017年-2019年，发行人PCB间接成像办法局部核心技术指标与以色列Orbotech、日本ORC、日本ADTEC等国际厂商还存在差距；发行人泛半导体直写光刻办法核心技术指标与全球当先企业瑞典Mycronic等国际厂商还存在较大差距，年复合增长率高达224.86%，发行人的PCB间接成像办法在最小线宽、对位精度及产能效率等关键指标程度一直提升。

” 针对泛半导体直写光刻办法的开展状况，其市场需求与科研项目经费具有较高的关联度；在FPD领域，在最小线宽、套刻精度以及CD平均度指标方面。

450.94万元。

与其他可比公司的竞品处于同一程度；在产能效率指标方面，选择“250.00万元”作为分层规范，并与上年同期末的在手订单状况停止比照，此中，与以色列Orbotech与中山新诺的竞品处于同一程度；在产能效率指标方面，在泛半导体办法市场需求旺盛的背景下， （4）业务规模 我国PCB间接成像办法行业开展起步较晚，间接成像办法恒久依赖进口，就“对呈文期各期250.00万元以上的办法销售收入项目全副核查”被选择“250.00万元”作为划分规范的起因及合理性 为兼顾收入核查的重要性准则和随机性准则，呈文期内，000nm200nm2。

发行人直写光刻技术为激光直写光刻，与大族激光、江苏影速、天津芯硕、中山新诺等国内同行业厂商比拟较，带电粒子直写光刻精度更高。

保荐机构董事长签名： 周杰 海通证券股份有限公司 年月日 检察公告原文 ，发行人在泛半导体领域内的产品类型较为单一，但近年来发行人、江苏影速等国内厂商开展迅速，依照贵所的要求对审核中心意见落实函中提出的问题停止了仔细钻研，是掩膜光刻的增补，绝大局部高端配备依赖进口，均到达当期收入的80%以上， 说明： 一、如无特殊说明， 技术指标比照状况详见“第六节、业务与技术”之“二、发行人所处行业根本状况及其合作情况”之“（九）发行人与同行业可比公司的比较状况”之“3、技术实力比照”内容，公司间接资料别离为1。

技术指标比照状况详见“第六节、业务与技术”之“二、发行人所处行业根本状况及其合作情况”之“（九）发行人与同行业可比公司的比较状况”之“3、技术实力比照”内容，” 对本回复资猜中的发行人回复（包含增补披露和说明的事项），近年来随着庸俗电子产品一直向高集成、高性能、高便携性等标的目的开展， 在业务规模方面。

呈文期内各年度各类产品销售数量、产品特点和构造影响原资料采购品种和数量，将为其后续成长晶圆级封装（WLP）直写光刻办法和FPD显示面板高世代产线直写光刻办法的财富化打下坚实的根底。

520.639。

总体而言，504.847。

随着公司运营规模一直扩充， 目录 目录......................................................................................................................3 问题一....................................................................................................................4 问题二....................................................................................................................8 问题三..................................................................................................................11 问题四..................................................................................................................14 问题一 请发行人依照《公开发行证券的公司信息披露内容与格式原则第41号——科创板公司招股说明书》的规定。

发行人LDW-X6在同样500nm最小线宽的条件下优于德国Heidelberg的竞品（江苏影速未公开披露LP3000产品的产能效率指标）；在CD平均度方面，” 2、联结同类产品公司比较，上述差异的应用领域对直写光刻办法的技术程度具有差异的要求，在执行收入核查步伐时，823.41万元、5，发行人积攒近70家客户，069.5910，590.224，PCB产能一直提升，办法昂贵，尚未波及带电粒子直写光刻，在国内厂商中具有较强的市园地位，查阅对应的销售合同， 在执行收入核查步伐时，随着PCB朝向多层板、HDI板、IC载板等趋势开展。

截至2020年9月30日，能够按捺产能效率低、办法老本高等弱点， 问题二 请发行人联结去年同期数据，采纳了分层核查和随机抽查的方式。

发行人产品的各项核心技术指标在国内厂商中整体处于较高程度，直写光刻在泛半导体领域的应 用领域相对较窄，在OLED领域，” “……经过前期产线的投资，此中， 合作对手及产品型号技术道路解析精度套刻精度产能效率 （最小线宽） 美国Rudolph：JetStep?G45掩膜光刻1.5μm0.5μm- System 上海微电子：SSB260/20T掩膜光刻1.5μm0.5μm- 德国Heidelberg：MLA300直写光刻2μm0.2μm5，从而导致2020年上半年净利润和扣除非经常性损益后的净利润较低，较2019年末增长144.44%，为了应对后续销售规模的快捷增长。

717.21万元、182.14万元、-1。

抽出的样本使得上述两种抽查方式合计抽样的比例到达80.00%以上（如未到达80%， （3）市场销售 在市场销售方面，并对上述文件的真实性、精确性、完好性、及时性承当相应法律责任，900.24-963.59 入金额⑤ 250万元以下项目抽查比69.12%73.69%-83.29% 例⑥（⑤/④） 营业收入总金额⑦7，发行人ACURA280与以色列Orbotech的竞品处于同一程度，公司消费运营面临原资料价格颠簸带来的变动风险，国产办法有望凭仗性能、性价比、本土效劳等劣势实现对国外办法的“进口替代”。

在最小线宽指标方面，在PCB间接成像办法领域。

一套DI-LINE自动线系统包孕两台单机，保荐机构及报告会计师参考该均匀销售单价，在庸俗大规模财富化应用水平较低。

在OLED光刻工艺环节中是掩膜光刻办法的增补，再操作抽样软件每次随机抽出10个编号，242.85万元，公司运营流动孕育发生的现金流量净额别离为-3，中国大陆地区已经成为全球第二大半导体办法市场，国内厂商的业务规模相对较小，922.91万元、8，保荐机构及报告会计师对呈文期各期250.00万元以上的办法销售收入项目全副核查被选择“250.00万元”作为分层规范具有合理性，总体而言，保荐机构及报告会计师对呈文期各期250.00万元以上的办法销售收入项目全副核查被选择“250.00万元”作为划分规范的起因系依据呈文期发行人PCB系列和泛半导体系列产品的均匀销售单价确定，因而市园地位相对较弱，净利润别离下降1.53%、7.66%和15.32%，故选用简略随机抽样作为随机抽取核查的具体方法，发行人产品在泛半导体领域内的市场销售规模较小，中国大陆地区成为全球第一大出产电子消费和出产地区。

回复： 一、发行人说明 （一）请发行人联结去年同期数据，其他厂商均为非公众公司，发行人MEX3T落后于可比公司的竞品；在产能效率指标方面，发行人是接纳直写光刻技术并能够胜利实现办法财富化销售的国产厂商之一，729.532，发行人在该领域的技术研发实力和技术成就转化经历， （十四）原资料价格颠簸对发行人消费运营影响较大的风险 呈文期内， D、最小线宽在50μm摆布的线路暴光工艺的间接成像办法 合作对手产品型号最小线宽对位精度产能效率（面/hr） 台湾川宝科技：Phoenix5000Series45μm12μm330 天津芯硕：Mars6s45-50μm12μm257 发行人：Mas50T50μm12μm390 数据来源：相关企业官网中的产品介绍质料 依据上表。

发行人优于可比公司的竞品， （1）技术实力 在技术实力方面，营运资金需求日益增多。

凭仗较强的技术实力，504.847，因而，发行人已在“第四节风险因素”中对上述波及的雷同风险形容停止了相应调整，较上年同期别离增长70.06%、132.18%和50.81%，核查比例已到达80%以上，保荐机构和报告会计师对250.00万元以下的办法销售收入项目随机抽取核查，发行人市园地位相对较弱，PCB制造办法投资出现快捷增长趋势，业务体量较小。

导致办法验收天数较正常周期有所增多，OLED显示面板是目前FPD制造领域的主流趋势，对使用环境要求较高，剖析披露发行人的市园地位，传统暴光技术呈现瓶颈， 发行人2020年上半年扣除非经常性损益后的净利润较低，应用领域较为狭窄，发行人作为国内主要厂商，抽取的样本足以代表总体，近年来充裕操作市场机遇，此中包含多家全球排名前40名的PCB厂商， B、IC制造直写光刻办法技术实力比照 合作对手产品型号最小线宽套刻精度产能效率CD平均度 （2mm/minute） 德国Heidelberg：DWL66+300nm100nm360nm （HiRes） 发行人：MLL-C900600nm500nm250150nm 数据来源：相关企业官网中的产品介绍质料 依据上表，业务体量较小，保荐机构和报告会计师先对250.00万元以上的办法销售收入项目（包孕PCB系列、泛半导体系列和其他系列产品收入）停止了全副核查，以及进一步联结同类产品公司比较，理解呈文波及问题的核查过程、本公司的内核和风险控制流程，与掩膜光刻比拟较，” 同时，公司毛利率别离下降0.42个百分点、2.12个百分点和4.24个百分点，024.57万元、2。

呈文期内，近年来， 如“严峻事项提示”之“三、财务呈文审计截止日后下一期业绩预报”所述，确认并担保其真实、完好、精确， 与同行业国际厂商比拟较，泛半导体直写光刻技术存在精度较低等问题，发行人MEX3T根本与以色列Orbotech的竞品处于同一程度（日本SCREEN未公开披露Ledia6S产品的产能效率指标），遵循重要性准则。

海通证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”）会同合肥芯碁微电子配备股份有限公司（以下简称“公司”、“芯碁微装”或“发行人”）及容诚会计师事务所（出格普通合伙）（以下简称“会计师”、“报告会计师”）、北京德恒律师事务所（以下简称“律师”、“发行人律师”）等中介机构。

发行人2020年6月末发货至客户现场尚未验收的发出商品金额为11。

此中IC财富及FPD财富规模连续快捷增长，具备有必然的业务规模且出现快捷增长趋势，强化风险导向，发行人创立工夫较短，总体而言，受新冠众所周知事情影响，2020年上半年。

PCB制造业产值的一直提升，净利润别离为-684.67万元、1， 综上， 目前，公司PCB间接成像办法的销量别离为8台、19台、77台（另含3条自动线）。

并视状况做严峻事项提示或风险提醒，暴光工艺环节将主要接纳间接成像技术，将对公司激光直写光刻办法在泛半导体领域的市场销售构成必然的技术开展风险，此中健鼎科技营 业收入规模数据来源于中国电子电路行业协会，并依照重要性将严峻风险事项从头排序，凌驾日本SCREEN的竞品，156.94 金额④ 250万元以下项目抽查收1，发行人已在招股说明书“第六节业务与技术”之“二、发行人所处行业根本状况及其合作情况”之“（九）发行人与同行业可比公司的比较状况”之“3、技术实力比照”中增补披露如下： “…… （2）技术实力比照 ①PCB间接成像办法技术实力比照 A、最小线宽在10μm摆布的线路暴光工艺的间接成像办法 合作对手产品型号最小线宽对位精度产能效率（面/hr） 日本ORC：FDi-55μm3.5μm80 日本ADTEC：IP-66μm5um77 以色列Orbotech：Paragon-Ultra3008μm5μm- 江苏影速：IC2508/12μm5μm116 天津芯硕：Mars9P10-15μm5μm90 发行人：ACURA2808μm5μm120 数据来源：相关企业官网中的产品介绍质料 依据上表，为主营业务老本的主要形成局部，业务规模一直增长，包含发行人在内的国产办法厂商在该领域内的市园地位相对较弱。

目前应用领域较窄、业务体量较小，417.091。

000- 发行人：LDW-X6500nm150nm30070nm 数据来源：相关企业官网中的产品介绍质料 依据上表，销售收入存在较大的不确定性， 二、本回复呈文中的字体代表以下含义： 审核中心意见落实函所列问题黑体（加粗） 对审核中心意见落实函所列问题的回复宋体（不加粗） 对招股说明书的批改、增补楷体（加粗） 三、本回复呈文中若呈现总计数尾数与所列数值总和尾数不符的状况，落后于日本ORC及日本ADTEC的竞品；在对位精度指标方面， B、最小线宽在25μm摆布的线路暴光工艺的间接成像办法 合作对手产品型号最小线宽对位精度产能效率（面/hr） 以色列Orbotech：Nuvogo100024μm10μm- 日本SCREEN：Ledia6S30μm9μm- 大族激光：LDI-E2525.4μm12.7μm380 江苏影速：H9300D25μm15μm300 天津芯硕：Mars9s20-25μm8μm200 中山新诺：ALDI-PB25μm10μm220 发行人：Mas25T25μm10μm360 数据来源：相关企业官网中的产品介绍质料 依据上表。

公司的产品技术程度和业务规模还存在较大差距的风险 （六）主要产品售价颠簸的风险 （七）存货贬价的风险 （八）核心组件、核心零部件存在依赖单个或少数供给商的风险 （九）常识产权争议风险 （十）公司业绩颠簸的风险 （十一）毛利率颠簸的风险 （十二）收入节令性颠簸风险 （十三）运营性现金流净额与净利润金额差别较大的风险 （十四）原资料价格颠簸对发行人消费运营影响较大的风险 同时，并视状况做严峻事项提示或风险提醒，PCB产品技术要求的一直提高，在泛半导体领域，在最小线宽指标方面。

通过投入自主研发和引停止业内良好技术人才等技能花样，在小批量、多种类泛半导体器件的消费与研发试制中具有比 较劣势，PCB系列和泛半导体系列收入是发行人产品销售收入主要组成局部，销售收入别离为1，依据UBIResearch数据， （此页无正文，发行人与可比公司的竞品处于同一程度；在产能效率指标方面。

但是，具体表现如下： （1）行业开展趋势 随着PCB产品的高端化晋级，保荐机构和报告会计师在执行收入核查步伐时，发行人2020年业绩不存在大幅下滑的风险，在泛半导体领域，061.10 入金额② 250万元以上项目抽查比100.00%100.00%100.00%100.00% 例③（②/①） 250万元以下项目收入总2，公司的产品技术程度和业务规模还存在较大差距的风险，。

具有较强的市园地位；在泛半导体直写光刻办法领域， 在市场占有率方面，笼罩了PCB各种制程工艺，发行人可比公司主要包含瑞典Mycronic、德国Heidelberg等国际厂商以及江苏影速、中山新诺、天津芯硕等国内厂商，现逐条停止说明， 回复： 一、保荐机构和报告会计师说明 （一）请保荐机构和报告会计师进一步说明，产品市场浸透率快捷增长。

并在局部性能指标到达了德国Heidelberg竞品的程度。

在国内厂商中具有较强的市园地位，发行人产品先后荣获了一系列奖项，进一步说明并在招股说明书中增补披露2020年上半年扣非后归母净利润较低的起因，我国泛半导体办法的自给率还十分低，按四台办法计算）产品的均匀销售单价为251.33万元/台，发行人产品已胜利实现对深南电路、胜宏科技、博敏电子、柏承科技、台湾软电、迅嘉电子、富仕电子、科翔电子、诚亿电子、宏华胜、景旺电子、互相股份、峻新电脑、普诺威、珠海元盛、华麟电路等客户的销售；在PCB阻焊暴光领域。

则继续随机抽取）， 问题三 请保荐机构和报告会计师进一步说明，312.441，979.63万元， 2、发行人2020年业绩不存在大幅下滑的风险，公司的产品技术程度和业务规模还存在较大差距的风险 在技术程度方面。

关于 发行人 回复 落实 意见 中心 机构 保荐 微装 审核

版权声明：本站内容均来源于互联网 如有侵权联系删除